Earn-out: o mecanismo que viabiliza o fechamento no M&A de assessorias
Earn-out é a parcela variável do preço: o componente da contraprestação que só é pago se, após o closing, a operação entregar os resultados contratados. No M&A brasileiro de assessorias e consultorias, o earn-out ganhou relevância porque o setor passou a executar transações com maior rigor — due diligence completa, governança, documentação robusta e estruturas […]
Como operacionalizar a cobrança de um cliente
O processo de cobrança de honorários em modelos de consultoria financeira baseados em taxa de administração ou performance pode ser digital e automatizado por meio de plataformas especializadas, em conjunto com soluções de Wealth Service. Em vez de depender da estrutura de uma única corretora, o consultor opera de forma independente, com controle sobre cálculo, […]
Bancos, Wealth Services e as “duas ondas” de concorrência
A AAWZ adiantou há alguns trimestres que os bancos viriam para competição e, há alguns meses, os grandes bancos estão se preparando para entrar no segmento de assessoria de investimentos B2B contratando ex-profissionais das principais corretoras. XP/BTG seguem dominando o canal, mas a concorrência pelos profissionais vai aumentar. Principal erro, confundir o aumento da concorrência […]
Como registrar Consultor CVM (PJ)
Abrir a PJ de consultoria é menos burocrático após a RCVM19 e mais clareza de proposta. A CVM quer enxergar três coisas: (1) que o seu objeto social é, de fato, consultoria de valores mobiliários; (2) que existe segregação de funções (em caso de grupos de investimentos); e (3) que você sabe como vai operar […]
O tamanho do mercado de assessorias e consultorias
Entre 2021 e 2027, o mercado brasileiro de investimentos deve mais que dobrar, de cerca de R$ 8,6 trilhões para algo em torno de R$ 18 trilhões — avanço médio próximo de 10% ao ano. O crescimento é disseminado: pessoas físicas aceleram (CAGR ~12%), empresas ganham peso (CAGR ~14%) e a previdência segue em alta […]
O novo mercado de assessoria de investimentos 2026 | da excelência em servir à janela de M&A
Trago um panorama direto sobre a virada do mercado de investimentos no Brasil e um plano objetivo para acelerar sua operação já no 4T/2025 — entrando em 2026 pronta para o novo ciclo. Para quem mira esse caminho, o plano também acelera a empresa para M&A. Antes das melhorias, vale relembrar o que nos trouxe […]
Assessorias de investimentos podem valer 5-10% do AuC?
Nos últimos meses estamos acompanhando um aumento significativo nos volumes de M&A no setor de assessoria – semana passada comentamos na matéria do Neofeed sobre este momento. De forma resumida, fizemos alguns comentários que geraram dúvidas: Qual o valuation dos últimos negócios? Qual o tamanho das operações vendidas? Como as operações estão sendo precificadas? Os compradores […]
O INÍCIO DE UMA NOVA ERA
Iniciamos o ano de 2024 com perspectivas radicalmente diferentes daquelas que marcaram o ano de 2023, marcando o início de uma nova era. Se retornarmos ao relatório da AAWZ ao final de 2022, nós destacamos os pontos abaixo: • Grande parte das operações apresentava EBITDA negativo;• As captações líquidas estavam nos menores patamares históricos;• […]
Quais são as principais alavancas para melhorar o resultado de uma assessoria de investimentos?
Antes de aprofundar neste tema, é importante ressaltar que não existe uma “bala de prata” que vá salvar o resultado da sua empresa. Mas é preciso estar atento às alavancas estratégicas que podem melhorar o seu fluxo de caixa e, consequentemente, o valuation. De forma resumida, poderíamos segregar as principais alavancas estratégicas em: Redução […]
O que trouxe as assessorias até 2022, não levará até 2030
O texto enfatiza a necessidade de reavaliar estratégias no setor de assessorias financeiras, usando insights de Warren Buffet. Diante das mudanças de mercado, assessorias devem priorizar a geração de caixa e margens sustentáveis, redefinindo seus papéis na indústria consolidadora.